乾照光电定增结果出炉：募集资金15亿元 产业资本海信将成其第一大股东

2022-03-14 09:12:09 作者： 来源：证券时报 浏览次数：0 网友评论 0 条

中华PE:

　　3月11日晚间，乾照光电披露定增发行情况报告书：发行价格8元/股，募资总额15亿元，其中海信视像获配4.96亿元，华能贵诚信托获配3.44亿元，大成国际资产获配3.36亿元，此外还包括国际投资机构JPMorgan Chase Bank(摩根大通)获配5200万元等。

　　值得一提的是，本次定增完成后，海信视像将成为上市公司第一大股东，持股比例为6.93%，不过乾照光电仍为无实际控制人状态。截至3月11日收盘，乾照光电报8.67元每股，定增发行价格相比市价折价约8%。

　　产业资本抢筹

　　公告显示，乾照光电本次定增发行共有22家机构和个人投资者参与申购，最终成功入围定增发行名单有8家，可谓受到了资本的抢筹。

　　其中包括海信视像获配6200万股，认购金额4.96亿元，华能贵诚信托获配4300万股，认购金额3.44亿元，大成国际资产获配4200万股，认购金额3.36亿元，董伟琳获配2050万股，认购金额1.64亿元，此外还包括国际投资机构JPMorgan Chase Bank(摩根大通)获配650万股，认购金额5200万元等。

　　值得一提的是，乾照光电最大的发行对象为海信视像，系海信集团旗下上市公司，海信视像是A股显示领域的龙头企业之一，其生产的海信电视可谓家喻户晓，本次认购可以视为获得了产业资本的青睐。

　　从发行价格看，本次非公开发行股票的定价基准日为2022年3月1日，发行底价为不低于6.65元/股。根据申购报价结果，确定本次发行价格为8.00元/股，发行价格为基准价格的1.20倍。从最新市价看，截至3月11日收盘，乾照光电报8.67元/股，定增发行价较市价折价约8%。

　　回溯来看，2020年11月19日，乾照光电披露定增发行预案，拟向不超过35名投资者，定增发行股份不超2.12亿股，募集资金不超15亿元。预案显示，公司此次的募集资金将用于“Mini/Micro、高光效LED芯片研发及制造项目”以及补充流动资金，其中项目投资拟使用募集资金11.5亿元。

　　乾照光电曾表示，通过投资项目，一方面有利于公司适应不同领域的市场需求，发挥多类别产品的协同效应，创造新的利润增长点，增强抵御市场风险的能力，另一方面有利于进一步扩大南昌基地产能水平，随着新增产能的逐步释放，有助于公司通过规模化生产降低综合成本，提高公司盈利能力。

　　去年业绩扭亏

　　乾照光电于2010年在深交所创业板挂牌上市，其主要从事半导体光电产品的研发、生产和销售业务，主要产品为全色系LED外延片和芯片及砷化镓太阳能电池外延片和芯片，为LED产业链上游企业。

　　乾照光电在2021年半年报中披露，随着南昌蓝绿光扩产项目产能的释放，当前公司整体产能已经进入国内第一梯队行列中。同时，公司是中国内地红黄光芯片最大供应商之一，继续稳固在红黄光的领先优势。此外，乾照光电也在积极布局以GaAs和GaN材料为基础的化合物半导体方向。

　　可以说，LED光电细分领域的行业地位以及相关芯片产能进入释放期是乾照光电本次定增受到产业资本海信视像抢筹的一大背景。

　　从经营业绩看，今年1月28日，乾照光电披露了2021年度业绩预告，预计去年实现盈利1.81亿元–2.19亿元，同比实现扭亏为盈。乾照光电表示，受益于LED行业市场回暖，部分芯片价格上涨，公司盈利能力有所提升。此外，公司南昌蓝绿芯片(一期)项目产能完全释放，旺盛的市场需求带动公司产销率、产能利用率呈上升趋势，致使公司营业收入、产品毛利率同比大幅增长，从而净利润同比上升。