兄弟科技将收购中华化工

2012-03-22 16:03:19 作者： 来源：南湖晚报 浏览次数：0 网友评论 0 条

中华PE:

一个是维生素K3市场2010年的全球老大、皮革化学品市场份额占据国内第一的兄弟科技。另一个则是国内香兰素的龙头企业、2011年产销量排名全球第一的中华化工。昨天，一纸公告将这两家同处嘉兴的化工龙头企业联系在了一起。根据公告，兄弟科技将以9.79亿元的转让价款收购中华化工72%股权。

中华化工深耘嘉兴本土多年，2011年年末总资产与净资产达到了15.3亿元和8.18亿元，规模不容小觑。通过此次收购，兄弟科技得以在精细化工领域有效拓宽了产品链，一艘集维生素、皮革化学品、香兰素三大精细化工业务为一体的“化工航母”呼之欲出。

定增+自筹

“双管齐下”

对于这次收购，兄弟科技选择了定增和自筹“双管齐下”。根据昨天兄弟科技披露的非公开发行预案，公司拟以不低于25元/股的价格向上海六禾芳甸投资中心（下称“六禾芳甸”）和苏州鑫德诚股权投资合伙企业（下称“苏州鑫德诚”）非公开发行不超过2000万股，募集资金总额不超过5亿元，用于收购中华化工72%股权。

由于转让价款高达9.79亿元，兄弟科技方面表示，募集资金不足部分将由公司以自筹或向海宁兄弟投资有限公司借款的方式解决。以此次定增募资5亿元计算，该笔借款至少将高达4.79亿元。

公告同时披露了本次定向增发的相关细节。此次定增对象仅为两个，其中“六禾芳甸”认购定增股数的63%，“苏州鑫德诚”认购余下的37%。相关背景资料显示，“六禾芳甸”注册资本7.5亿元，是新近成立的一家公司，无对外投资经验，主营业务为创业投资、资产管理、投资管理。“苏州鑫德诚”同样是新近成立的公司，亦无对外投资经验，注册资本1000万元，实际控制人为中国华融资产管理公司。

股价抢先起飞

停牌半月，兄弟科技昨天复牌。随着利好消息的发布，早盘兄弟科技股价“一飞冲天”。开盘即冲上涨停，开盘价高达31.46元，但公司股价随后出现回落，涨停也被打开。截至昨天收盘，兄弟科技报29.70元，涨幅为3.85%。尽管依旧收涨，但收盘时留下的这一根光头光脚的大阴柱却并不好看。同时，高达22.01%的换手率显示了该股超旺的交投人气，显示出此次消息的落地，力道十足。

从2月份开始，不少股民似乎早已“春江水暖鸭先知”，积极开始做多兄弟科技。从2月初到停牌前，股价几乎呈现出一个单边向上的走势，短短1个月，就从20元左右一路飞向30元大关。到了3月7日停牌前，兄弟科技报收28.60元，当天该股涨幅亦达到5.26%。

尽管昨天兄弟科技股价高开低走，但在两市大盘震荡调整的大环境下，近4%的涨幅依旧可以“笑傲”A股嘉兴板块，在禾股里涨幅居前。在嘉兴板块里，昨天仅有晋亿实业的涨幅超过了兄弟科技，该股昨天收涨4.62%。另外，天通股份和民丰特纸等禾股也涨势凌厉，涨幅均在2%以上。