招商证券 跑步迎接创新的春天

2013-05-03 10:10:34 作者： 来源：中国证券报 浏览次数：0 网友评论 0 条

中华PE:

作为证券市场的“好孩子”，出生于深圳的招商证券(600999,股吧)一直以“稳”出名。因为规范经营、注重风控，这家南方券商构筑起特有的“稳健竞争力”，从过去20多年风云变幻的市场轮回中脱颖而出，成为行业的佼佼者。不过，从去年开始，这家习惯了小步慢走的券商从监管政策的松绑中嗅到了创新之春的味道，开始跑步前进，在非现场开户、私募基金综合托管服务、资产证券化等多项业务创新中屡次争先，成为行业的探路者(300005,股吧)。

非现场开户：

突破束缚迈出电商第一步

“时代进步真快，足不出户，居然也能开户炒股了！”3月18日，北京投资者刘先生通过招商证券网上开户，兴奋地发出了这样的感慨。刘先生未曾意识到的是，由于招商证券在所有券商中最早推出了这项新服务，他很可能是全国第一个体验非现场开户服务的股民。

3月15日，中国证券业协会正式发布《证券公司开立客户账户规范》，券商非现场开户业务的大幕正式开启。新规公布后的第三天，招商证券就在官方网站首页正式推出了非现场开户服务，其动作之神速令许多同业惊叹不已。“他们行动真快，一定是早就做足了准备，只等发令枪响，否则不可能在这么短时间内推出这项新服务。”深圳一家中型券商经纪业务负责人由衷感叹说，“券商创新就需要这样的行动力！”

早在2012年2月，招商证券就与其他券商一起参与起草了《关于证券公司开展网上开户业务的建议》，并进行了大量国内外同业调研、可行性评估、业务流程及技术方案设计、合规及风控论证等工作。之后，招商证券运行管理部牵头公司其他部门迅速制定了非现场开户业务方案，并迅速开发了一整套的非现场开户系统，其中包括网上开户、单人见证开户、双人见证开户、离线开户等全方位的开户系统。今年2月，招商证券内部开始非现场开户测试。3月16日大清早，非现场开户新规发布的第一个周末，招商证券召集非现场开户项目组所有工作人员回到公司加班测试，为周一正式推出这项业务做最后准备。因为测试内容繁杂，出现的问题也五花八门，测试人员最后一直奋战到了17日凌晨，终于保证了非现场开户系统18日平稳上线。

截至目前，招商证券各地营业部已经通过非现场系统开户几千例。招商证券一位客户经理向中国证券报记者表示，“虽然短期内这些客户不一定能贡献多少佣金，但因为这项便捷的服务，我们也迈出了电商的第一步，为以后拓展业务抢占了先机。”

私募托管：

客户需求激发创新灵感

同样拔得头筹的还有私募基金综合托管服务。去年11月28日，招商证券在业内率先推出私募基金综合托管服务，向私募基金提供包括资产保管、净值计算、投资清算、投资监控、托管报告、全面信息服务、风险评估与管理、后台外包等在内的综合金融服务，成功创新券商托管功能，打破了商业银行对基金托管的垄断。

招商证券清算中心副总经理秦湘告诉记者，这一业务创新的灵感最早来自客户的需求。在与私募基金客户的沟通过程中，招商证券发现不少私募基金规模不大，但规则设计灵活，投资范围常常涉及最新出现的创新产品，私募基金迫切需要一个能为其提供包括交易、清算、托管在内的全产业链服务金融平台。

针对这一市场需求，招商证券特别成立了私募基金综合托管服务创新项目小组，项目组由清算中心总经理邓曙光“挂帅”，组员涵盖了清算中心、法律合规部、风险管理部、股票销售交易部、私人客户部、信息技术中心等多个部门。经过近半年反复修改和完善，这一创新方案终于在去年10月底获批并得以实施。

在这一新业务推出短短几个月后，招商证券私募基金托管客户已拓展至几十家。如今，招商证券已将这一托管服务拓展至券商资产管理产品托管、基金等领域。

业内人士认为，招商证券私募基金综合托管服务的业务创新，是对托管职能建设的实质性突破，也是证券公司改变当前单一化业务格局、走出靠天吃饭模式的战略性突破。对证券公司而言，托管服务具有不占用资本金、收入稳定、低成本和业务协同效应显著等优势。而且，与其他金融机构相比，证券公司具有资本市场相关的专业化优势，尤其是对于创新交易品种的业务特性、结算特性等有着更深刻更迅速的认识，能为资产管理产品的创新提供有力支持。

亿元创新基金：

让理想照进现实

创新一次并不难，难的是坚持创新。任何一个新点子源源不断的企业，必定有鼓励创新的激励机制做坚实后盾。

在去年年初，招商证券总裁王岩明确提出，公司创新发展战略就是要建立和完善鼓励创新发展的资源配置和激励机制，大力引进和培养创新型人才，紧跟市场和政策动向，持续学习和借鉴先进的国际经验，实现创新业务的领先。“招商证券鼓励原创型创新，就是要做证券行业创新的推动者和领先者，而高水平的研发能力和原创型创新能力也应该是中国最佳投资银行的基本特征之一。”

去年下半年，招商证券出台了一系列创新激励措施，建立了创新共享平台，规范了创新活动管理流程，并成立了1亿元的创新发展基金，大力鼓励创新，尤其是原创型、自主型创新。

正是因为这一机制，在招商证券，很多有关创新的理想能够照进现实。去年11月，招商证券在内部开始全面征集2012-2013年创新项目，各部门和分支机构申报踊跃，短短数月内，报送的创新项目已接近70项。

说起创新，招商证券很多人的感受是“痛并快乐着”——虽然想方案赶进度时加班，很辛苦，但各部门通力合作，心并不累。一位参与业务创新的员工在公司内部刊物上写道，“对于我们而言，创新已不仅是一种态度，更是一种习惯。”