融资300亿元巨无霸将登场 新一批IPO批文将下发

2015-06-09 09:37:28 作者： 来源：经济导报 浏览次数：0 网友评论 0 条

中华PE:

新一批IPO批文下发的时间窗口再次来临。如果不出意外，本周下发新一批的IPO批文已是板上钉钉。

截至上周五（5日），过会的企业数量已达40家。同时，证监会受理的首发企业为562家，未过会522家。未过会企业中正常待审企业514家，中止审查企业8家。

锐财经分析师王政表示，从迹象来看，在下一批获得批文的企业中，预计融资总额高达300亿元的国泰君安证券或现身其中。“虽然‘巨无霸’IPO不断来袭，但市场渐趋供求平衡，并且正逐步适应新股发行节奏。”王政说。

根据招股说明书，国泰君安证券拟发行A股不超过15.25亿股，占发行后总股本的比例为10%-20%，不涉及老股转让，发行后总股本不超过76.25亿股。业内人士测算，以国泰君安证券2014年每股收益1.07元计算，如新股发行量达到上限15.25亿股，其发行后每股收益约为0.856元。目前，A股IPO的发行后市盈率大多控制在23倍，照此计算，国泰君安证券发行价可达19.69元，融资总额将达300亿元。

“国泰君安证券有望打破中国核电（601985）132亿元的IPO纪录，创下自2010年7月农业银行（601288）以来A股最大规模的IPO项目，成为5年来两市最大IPO。”王政表示。

随着国泰君安证券即将IPO，被传有意海外上市的中金公司近期也动作频频。据其官网显示，中金公司已于6月1日由“有限责任公司”整体变更为“股份有限公司”，其全称由“中国国际金融有限公司”变更为“中国国际金融股份有限公司”，相关工商变更手续已完成。这家缺席资本市场良久的“汇金系”券商，在IPO的道路上更近了一步。

目前除了国泰君安证券外，还有5家券商正在排队，分别是浙商证券、华安证券、中国银河证券、中原证券和第一创业证券。

继国泰君安证券之后，目前A股市场上的“存量”大盘股已所剩无几。

如果大盘股以发行量超过10亿股为标准，截至目前，IPO排队企业中符合该标准的仅有4家，分别是江苏银行拟发行25.975亿股；上海银行拟发行12亿股；中国银河证券拟发行16.9亿股；白银有色集团拟发行15.68亿股。

如果以发行量5亿股以上为标准，IPO排队企业中也只有14家，包括杭州银行、成都银行以及华安证券、中原证券等公司。