大行评级汇总：美银美林降康师傅评级至中性

2016-01-05 17:21:59 作者： 来源：东方财富网 浏览次数：0 网友评论 0 条

中华PE:

美银美林降康师傅控股评级至中性看11.5元

　　美银美林发表报告，将康师傅(00322.HK)评级由“买入”降至“中性”，目标价由14.1元降至11.5元。将2015/16年每股盈测分别调低11%及8%，以反映策略上的执行问题，以及人民币贬值。该行指出，虽然认为康师傅提倡产品创新的举措长远而言对集团有利，但短期未必能推动营业额。

　　美银美林：濠赌股风险与回报改善选金沙及银娱

　　美银美林称，濠赌股现估值相当企业价值对EBITDA的10.7倍(撇除(乙水)仔项目后8.6倍)、股息回报3厘，该行在行业中依次序喜爱股份为金沙中国(01928.HK)、银娱、MPEL、澳博(00880.HK)、美高梅中国(02282.HK)及永利澳门(01128.HK)。该行亦下调濠赌股目标价2至28%，下调金沙中国目标价由35.1元降至34元；调低银娱目标价由35元降至34.3元，两股均予“买入”投资评级。

　　德银维持对内银正面看法首选建设银行

　　德银发表报告表示，指维持对内银“正面”的看法，虽然中国去库存或引致更多违约问题，但因市场已计入有关问题并在股价中反映，故预期可转乐观，同时将不良资产证券化亦可舒缓银行资产质素压力，故续推介四大内银股，当中首选建行(00939.HK)及中行(03988.HK).

　　麦格理下调濠赌股目标价长线投资宜待下半年

　　麦格理发表报告指，与投资者近日拟捞底濠赌股的取态不同，认为长线投资者宜静候下半年更佳的入市机会。下调六只濠赌股目标价1%至14%，沽售名单首选仍为永利澳门(01128.HK)，下调目标价12%至6.5元，评级“跑输大市”不变。银娱(00027.HK)评级亦维持“跑输大市”，下调目标价3%至19.5元。予金沙中国(01928.HK)、美高梅(02282.HK)及澳博(00880.HK)“中性”评级，目标价分别下调14%、13%、11%，至24.4元、10元及5.5元。

　　高盛因应渣打供股将目标价微调至80元

　　高盛发表报告指，因应渣打(02888.HK)供股，将其目标价由80.67元轻微调低至80元，相当2016财年预测市帐率0.7倍(此前为0.65倍)，投资评级维持“中性”。

　　高盛首予青岛银行“中性”评级目标价4.9元

　　青岛银行(03866.HK)获保荐人高盛首予“中性”评级，目标价4.9元，意味2016年市账率预测0.91倍。该行预期，青岛银行2014-17年税后利润年复合增长率达18%，高于高盛涵盖的其他银行股8%，主因其零售业务增长迅速，推动该行的贷款/资产年复合增长率分别达15%及22%；来自银行卡及财富管理产品费用的非利息收入年复合增长率达18%；以及因减少分行升级、规模效益和成本控制改善，成本佔收入比率自2014年的高基数下跌7.4个百分点。然而，高盛认为，青岛银行的部分潜在盈利增长或会被信贷成本上升所抵销。